In de snel evoluerende wereld van cryptocurrencies heeft een groep Griekse academische onderzoekers van de Internationale Helleense Universiteit en de Democritus Universiteit van Thrace een studie gepubliceerd die de efficiënte markt hypothese (EMH) toepast op Bitcoin (BTC) handel.
Dit onderzoek, dat de aard van crypto investeringen mogelijk flink kan veranderen, beweert modellen te hebben ontwikkeld die bijna 300% hogere rendementen genereren dan de traditionele ‘HODL’-strategie.
AI-modellen
De ‘hodl’-strategie, het vasthouden van Bitcoin voor de lange termijn, wordt algemeen beschouwd als een veilige benadering in de volatiele cryptomarkt. Echter, EMH, die ervan uitgaat dat de prijs van een crypto zijn eerlijke marktwaarde en alle relevante marktinformatie weerspiegelt, suggereert dat het onmogelijk is de markt te overtreffen door intuïtief winnende aandelen te voorspellen.
Om deze hypothese te testen, ontwikkelde het team vier verschillende AI-modellen, getraind met diverse datasets. Deze modellen werden geoptimaliseerd tegen zowel de ‘beat the market’- als de ‘hodling’-strategieën, waarbij het optimale model de standaardrendementen met maar liefst 297% overtrof. “We slagen erin om modellen te genereren waarvan de voorspellingen beleggers de mogelijkheid geven om hogere winsten te boeken dan wanneer ze de bekende buy-and-hold strategie zouden volgen,” aldus het onderzoeksteam.
Dit onderzoek biedt een frisse kijk op hoe actieve handelsstrategieën, ondersteund door geavanceerde AI-modellen, kunnen leiden tot significant hogere rendementen dan de veelgebruikte hodl-methode.
Het is echter belangrijk om te benadrukken dat de resultaten gebaseerd zijn op historische data en gesimuleerd beheer, waardoor de praktische toepasbaarheid in de echte markt nog bewezen moet worden.
