Tijdens een recente rechtszaak kwam naar voren dat Sam Bankman-Fried, de man achter FTX, zijn voormalige hoofdjurist Can Sun had benaderd om een juridische verantwoording te formuleren voor een discrepantie van 8 miljard dollar in de administratie van Alameda Research.
“Volledige verbijstering”
Deze onthulling werd gedaan door Sun, die vanuit Japan naar de Verenigde Staten reisde om zijn verklaring af te leggen als onderdeel van een deal met het Amerikaanse ministerie van Justitie. Hij beschreef hoe hij op 7 november werd geconfronteerd met deze gigantische financiële afwijking na het inzien van een financieel overzicht. De impact van deze ontdekking was groot; Sun beschreef zijn reactie als “volledige verbijstering.”
Apollo Capital, een vermogensbeheerder, had ook inzage moeten krijgen in dit overzicht, vooral toen crypto exchange FTX in een lastige financiële periode zat en op zoek was naar extra kapitaal. Na vragen over de financiële kloof van Apollo, zocht Bankman-Fried de hulp van Sun om dit juridisch te kaderen.
Sun gaf aan enkele juridische routes te hebben verkend om het tekort te rechtvaardigen, waaronder specifieke vergoedingen en bepaalde liquidatieprocedures. Echter, gezien de omvang van het bedrag, bleek dit geen haalbare kaart. Bovendien benadrukte hij dat volgens de FTX-voorwaarden digitale activa exclusief eigendom zijn van de gebruikers.
Verlaten van bedrijf
De reactie van Bankman-Fried op de hele situatie was opmerkelijk kalm, terwijl een andere collega, Nishad Singh, zichtbaar aangeslagen was. Kort na deze onthullingen, kwam Sun nog meer te weten over de financiële verhoudingen tussen Alameda en FTX, wat leidde tot zijn besluit het bedrijf te verlaten.
Tijdens zijn periode bij FTX baseerde Sun zijn juridische werkzaamheden op de garanties van Bankman-Fried over de correcte behandeling van fondsen, zoals hij aan de jury liet weten. “Zo’n situatie zou ik nooit goedkeuren.”
De rechtszaak tegen Bankman-Fried blijft de gemoederen bezighouden, met een stroom aan getuigen en verklaringen. De aanklagers zullen naar verwachting hun laatste getuigen oproepen op 26 oktober. Bankman-Fried wordt geconfronteerd met ernstige beschuldigingen, en bij een veroordeling kan hij decennia in de gevangenis doorbrengen.
