BlackRock, ’s werelds grootste vermogensbeheerder, heeft onlangs een grote stap gezet met de lancering van zijn eerste getokeniseerde fonds op de Ethereum (ETH) blockchain, waarmee het bedrijf de brug slaat tussen de traditionele financiële wereld (TradFi) en de crypto sector.
Dit initiatief, dat deel uitmaakt van een groeiende trend om beleggingsfondsen en effecten te digitaliseren op de blockchain, onderstreept het potentieel voor een grotere interoperabiliteit en programmabiliteit binnen de financiële sector.
Vooraanstaande partners
Het BlackRock USD Institutional Liquidity Fund (BUIDL), vertegenwoordigd door de BUIDL-token en volledig gedekt door contanten, Amerikaanse schatkistpapieren en repurchase agreements, markeert een belangrijke mijlpaal in de adoptie van blockchain-technologie voor institutionele beleggingen. Belangrijke ecosystempartners, waaronder traditionele financiële instellingen zoals BNY Mellon en crypto-dienstverleners als Anchorage Digital Bank NA, BitGo, Coinbase en Fireblocks, zijn betrokken bij dit initiatief, wat de samenwerking tussen de traditionele en crypto financiële werelden versterkt.
Analisten Gautam Chhugani en Mahika Sapra van Bernstein benadrukken het belang van deze lancering, niet alleen vanwege de integratie van vooraanstaande partners uit beide sectoren, maar ook vanwege de belofte van 24/7 directe afwikkelingen, verhoogde transparantie en kapitaalefficiëntie tegen lagere kosten. Dit zou het voor traditionelere klanten gemakkelijker kunnen maken om blockchain-fondsen te adopteren zonder grote struikelblokken.
Ethereum blockchain
De keuze voor de openbare Ethereum-blockchain boven een privé-blockchain biedt een breder ontwerpkader voor interoperabiliteit en programmabiliteit.
De mogelijkheid voor on-chain fondsaflossing met integratie van stablecoins zou de weg kunnen banen voor de ontwikkeling van nieuwe assetklassen en de verdere evolutie van crypto vermogensbeheer van eenvoudige crypto accumulatie via ETF-producten naar het bouwen van on-chain multi-asset producten.
